在經(jīng)歷一輪又一輪的洗牌之后，產(chǎn)能與技術(shù)將成為光伏企業(yè)“廝殺”中的主抓手。隨著(zhù)平價(jià)光伏到來(lái)，企業(yè)需不斷快速更新迭代技術(shù)，新產(chǎn)能快速更替舊產(chǎn)能也將成為當下的常態(tài)。

      成本下降速度快

      2009－2019年，光伏的度電成本下降達89％。2019年，光伏平均度電成本40美分／千瓦時(shí)，已經(jīng)是各類(lèi)電源中成本低的電源之一。2019年，葡萄牙、阿聯(lián)酋的光伏招標項目電價(jià)已低于2美分／千瓦時(shí)，比我國燃煤標桿電價(jià)低的省份新疆的3.7美分／千瓦時(shí)還要低。

      2019年，地面電站平均成本為4.55元／瓦，預計2020年可降3.8元／瓦甚更低。未來(lái)光伏成本仍將以年均5－10％的速度下降，2025年將進(jìn)一步下降2.62元／瓦。光伏將成為全球廉價(jià)的能源。

      全球光伏需求快速增長(cháng)

      全球光伏發(fā)電占比仍然較低，目前預計占比不到5％。在平價(jià)上網(wǎng)的驅動(dòng)下，預計未來(lái)30年全球光伏裝機將增長(cháng)近13倍，累計裝機高達8440吉瓦，年復合增速在9％左右。

      中國非化石能源發(fā)展目標：2020年非化石能源占比15％，2030年實(shí)現不低于20％，2050年不低于50％。據悉，“十四五”規劃可能做重大調整，可再生能源比例大幅提高。

      平價(jià)光伏搭配儲能以后，將為行業(yè)帶來(lái)長(cháng)期、可持續的發(fā)展動(dòng)力，預計2025年全球光伏新增裝機368吉瓦。

      平價(jià)門(mén)檻已過(guò)

      2020年，平價(jià)項目規模達33吉瓦（預計今年國內裝機規模40－50吉瓦），同比增長(cháng)124％，其中廣東高達10.89吉瓦。

      相較于2019年，2020年湖南、青海等8省實(shí)現平價(jià)光伏項目“零突破”。對2020年光伏平均成本及各地燃煤標桿電價(jià)測算，我國近80％的地區能夠實(shí)現平價(jià)經(jīng)濟性，收益率達到8％以上。其中，光伏項目經(jīng)濟性較好的地區包括：黑龍江、海南、吉林、四川等。除重慶外，全國各地區光伏平價(jià)項目度電成本已低于當地燃煤電價(jià)。

      此前，壓制光伏估值的因素主要有補貼政策退坡影響裝機量，新技術(shù)迭代影響行業(yè)格局。在平價(jià)大趨勢下，政策補貼的邊際影響已降零水平，技術(shù)迭代帶來(lái)的成本下降已成為推動(dòng)行業(yè)發(fā)展的核心驅動(dòng)力。行業(yè)政策擾動(dòng)與技術(shù)迭代的不確定性正在逐步消除，未來(lái)行業(yè)格局將更加清晰穩定。

      集中度持續提升

      2019年底，中國光伏產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節產(chǎn)能在全球占比均絕 對領(lǐng)先，硅片環(huán)節占比高達94％左右。毫無(wú)疑問(wèn)，光伏核心的技術(shù)在中國，優(yōu)秀的公司在中國。

      根據公開(kāi)信息統計，從年初-8月底，國內共有49家光伏企業(yè)宣布了擴產(chǎn)計劃，涉及投資總額近3000億元，各環(huán)節產(chǎn)能規模約664吉瓦。

      從產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節來(lái)看，電池、組件仍是擴產(chǎn)主力軍，尤其是電池，無(wú)論是產(chǎn)能規模容量還是投資額度，都要遠高于其他環(huán)節。